Caractéristiques principales
| Code Bloomberg | SGIFXSGP |
|---|---|
| Date de lancement | 29/01/2013 |
| Type de rendement | Excess Return |
| Devise | USD |
| Calculé par |
|
Objectif
SGI GBP FX Smile Premium a pour objectif de capturer l’écart entre la volatilité implicite et la volatilité réalisée sur le GBP/USD. L’indice a pour but d’offrir une performance stable tout en maintenant une faible corrélation avec les classes d’actifs traditionnelles.
Mécanisme
L’Indice SGI GBP FX Smile Premium réplique la performance du GBP/USD renouvelants des positions vendeuses sur des strangles 25 delta. Les strangles ont une maturité de 1 mois et sont basés sur le GBP contre l’USD. La position de l’indice est delta hedgée quotidiennement en prenant des positions sur le forward sous-jacent
L’indice SGI GBP FX Smile Premium est la propriété de SG qui a conclu un contrat avec S&P Opco, LLC (une filiale de S&P Dow Jones Indices LLC) (« S&P Dow Jones Indices ») pour maintenir et calculer l'Indice. S&P® est une marque commerciale déposée de Standard & Poor’s Financial Services LLC (“SPFS”) ; Dow Jones® est une marque commerciale déposée de Dow Jones Trademark Holdings LLC (“Dow Jones”) ; et ces marques commerciales ont été concédées par licence à S&P Dow Jones Indices. “Calculated by S&P Dow Jones Indices Custom” et ses marques associées sont des marques de service de S&P DowJones Indices et ont été concédées par sous-licence à SG pour une utilisation à certaines fins. Ni S&P Dow Jones Indices, SPFS, Dow Jones ni aucune de leurs filiales ne peuvent être tenus pour responsables de quelque erreur ou omission concernant le calcul de l'Indice.